Economia d’impresa: le scelte di investimento

La teoria economica neoclassica è costruita sul postulato della massimizzazione unicriterio del profitto. Tale postulato non rappresenta, tuttavia, il comportamento effettivo delle imprese che, nelle loro decisioni strategiche di investimento, adottano contemporaneamente una pluralità di criteri, tra i quali i più utilizzati sono: il criterio dei flussi di cassa scontati, il criterio del saggio interno di rendimento, il criterio dell'indice di profittività e il criterio del periodo di recupero. L'oggetto del volume è quello di colmare questo scarto tra teoria e pratica, ossia di rappresentare adeguatamente il comportamento delle imprese in materia di scelta degli investimenti. Ciò comporta l'abbandono dell'ottica massimizzante unicriterio, ovvero della teoria economica neoclassica, e l'impiego di metodologie di scelta multicriterio. Nella prima parte del libro viene argomentata l'origine del conflitto tra le prescrizioni della teoria economica neoclassica degli investimenti e il comportamento concreto delle imprese e la necessità di algoritmi di scelta degli investimenti di tipo multicriterio. Nella seconda parte vengono analizzati, in dettaglio e con esempi, i principali algoritmi di scelta multicriterio e le loro applicazioni alle decisioni di investimento delle imprese. In appendice vengono fornite anche le caratteristiche dei software di scelta multicriteriali oggi disponibili.